在購買保險時，投保人不單要留意承保範圍，亦應了解保險公司的賠償細節。投保人及保險公司在保險賠償的立場往往也是相反的。投保人當然是希望保險公司能支付把每樣遺失或受損的財物還原的費用，而保險公司則希望盡量減低賠償的金額。所以，投保人必須謹慎地選擇保險計劃以保障自已的利益及避免不必要的爭拗。

以下是兩種基本的賠償方案以供選擇：

「損害賠償」保單 (Indemnity Policy)
在「損害賠償」的方案下，每一項投保物件也隨時間貶值。保險公司只會支付把投保物件還原至遣失或受損前狀況的費用而不會以重新的物件代替。所以，投保人或需支付一部份重新購買或維修的費用。例如你所投保的物件包括一張購入已過五年的地氈，因家中漏水而損壞了,保險公司只會賠償一張過五年的地氈而不是全新的地氈。若你想購買一張新的地氈，你必須支付其差額。明顯地有某些投保人會不喜歡這「損害賠償」方案。他們可撰擇「恢復原狀」的投保方案。

「恢復原狀」保單 (Reinstatement Policy)
「恢復原狀」保單亦稱為 「以新換舊」計劃。在此方案下，保險公司會把已遺失或損壞的投保物件換為新的物件。跟以上的例子一樣，若那張地氈因家中漏水而損壞了，保險公司會以一張全新取代之 (保險公司會就一般家居布料及衣物會因時日變舊而減其價值)，但投保人在大部份情況下也無需支付任何替換金額。

投保人必須小心確定保額是否足夠以避免"保險不足"。保額是所投保物件的最高賠償金額。若投保人在數年前購買一份保額為HK,000「以新換舊」財物保險，但現時的替換金額約需HK,000。當遇上火警或徹底報廢的情況，雖然投保人已購買「以新換舊」的保險，但只能索回HK,000而不是HK,000。若保額低於補替費用時，這便叫做"保險不足"。在這情況下，保險公司只會按比例作出賠償。